Положите-ка флешку и страницу, где она опубликована в ту же папку, что и index.php, а то и голую флешку и попробуйте запустить из браузера:
http://localhost/work/flash.swf
Но перед этим путь в коде укажите так:
Код AS1/AS2:
load_vars.load('index.php?id=7');